总结2018快递市场，六大特征推动发展

2018年即将过去，这一年我国快递业在各种利好政策的推动下，以及企业的不断努力下，规模进一步扩大，发展更加规范化，服务体系建设更加完善，资本活动更加频繁，市场结构加速优化……总之，这一年快递业的发展可以用“高质量”来概括。

政策红利集中释放

2018年，国家密集出台政策促进快递业发展，如国务院办公厅印发了《关于推进电子商务与快递物流协同发展的意见》、李克强总理签署国务院令发布快递业第一部行政法规《快递暂行条例》。除专项政策外，国家出台的多项文件涉及快递下乡、快递与关联产业协同和快递绿色发展等内容，如在快递下乡和农业协同发展方面，有《中共中央国务院关于打赢脱贫攻坚战三年行动的指导意见》《乡村振兴战略规划（2018－2022年）》《中共中央国务院关于实施乡村振兴战略的意见》《国务院办公厅关于保持基础设施领域补短板力度的指导意见》；在交邮协同方面，有《中共中央国务院关于打赢脱贫攻坚战三年行动的指导意见》《国务院办公厅关于印发推进运输结构调整三年行动计划的通知》；在快递绿色发展方面，有《中共中央国务院关于完善促进消费体制机制进一步激发居民消费潜力的若干意见》《中共中央国务院关于支持海南全面深化改革开放的指导意见》等。

促进快递业发展系列政策密集出台，快递业发展迎来政策红利集中释放期，行业高质量发展的政策环境持续优化。

市场规模高位运行

业务量规模再创新高。预计2018年快递业务量突破500亿件，达到503亿件，同比增长25.6%。业务量规模连续5年稳居全球首位，是第二名美国的3倍多，占全球快递包裹市场份额超过一半，成为全球快递市场发展的动力源和稳定器。全年净增量超过100亿件，超过2013年全年快递业务量。快递业务规模继续保持高位运行，日均快件处理量1. 4亿件，同比每天新增3000万件。最高日处理量4.2亿件，同比增长25.7%，规模再创历史新高。人们使用快递频率明显增加，年人均快件使用量36件，同比增加7件，快递成为继衣食住用行后又一基本需求，“食住用行递”成为日常生产生活的重要组成部分。

业务收入占比持续提升。预计2018年全国快递服务企业实现快递业务收入超过6 0 0 0亿元，约为6100亿元，同比增长23.1%。快递业务收入增速约为同期国内生产总值增速3. 6倍，占国内生产总值的比重接近7‰，同比提高0.7个千分点。快递业务收入增速是同期服务业生产指数增速的3倍多，增速居现代服务业前列，成为“新经济”的代表行业。

市场结构加速优化

区域均衡度逐步改善。随着国家邮政局快递下乡工程推进和快递服务功能的提升，广大农村地区快递服务网络进一步健全，全国快递网点乡镇覆盖率超过90%，农村地区快递业务增速明显加快，从过去的收快递向收快递和产快递并重转变，揽收派送比例明显改善。2018年预计农村地区收投快递量增速超过30%，比城市地区高10个百分点以上。中西地区快递增长迅猛，预计2018年中西部地区完成快递业务量超过10 0亿件，同比增长33 .7%，比东部地区增速高10个百分点。中西部地区快递业务量占全国的比重超过2 0%，与上年相比，占比提升了1.2个百分点，其中西部广西和宁夏等地业务量增速超过50%，成为快递业务增长的亮点。

对外开放度稳步优化。受跨境寄递能力提升与跨境电商发展的影响，跨境快递业务继续保持高速增长态势。预计2 018 年跨境快递业务量将超过10亿件，达11. 3亿件，同比增长36.6%，比行业整体增速高10个百分点以上。11月跨境快递业务量突破1亿件大关，快递助力实现“买全球、卖全球”的同时带动自身业务增长。

市场集中度加速提升。随着7家快递企业上市后，快递市场竞争格局加速演变，市场资源和要素加快向重点快递企业集中，市场集中度指数快速提升。预计2018年快递与包裹服务品牌集中度指数C R8为81. 3%，较上年同期提高3.3个百分点，提升幅度创历史新高。从近5年CR8变化情况来看，2016年触底后，2 017年出现小幅反弹，2018年呈现加速提升势头，行业规模经济效应逐步显现。

资本活动更加频繁

社会资本加速涌入。据不完全统计，2018年我国快递物流领域投融资规模超过千亿元，创历史新高。投资的领域主要集中在快运、终端网络、即时配送等领域。快递物流领域投资主体比较集中，主要是红杉资本、鼎晖投资、普洛斯、钟鼎创投、阿里系等快递物流领域战略投资者，普洛斯专门设立100亿元的隐山现代物流服务基金专注投资物流生态领域。被投资方均为细分市场领域的领先企业，中小型快递物流企业投融资事件出现频率减少。

从投资时间分布来看，上半年投融资规模高于下半年。从融资周期来看，A轮融资占比减少，增资收购占比提升。2018年快递板块中，快递企业发债企业数量增多，8月顺丰发行20亿元公司债券，11月圆通发行不超过36.5亿元的可转债，11月韵达发行20亿元中期票据和不超过20亿元超短期融资券，企业融资渠道更加多元化。

快递板块上扬下抑。受资本市场整体萧条的影响，快递板块表现上半年明显优于下半年，上半年7家企业市值之和维持在5000亿元以上，下半年市值在4000亿元左右。市值之和的峰值出现在6月，达到5340亿元；谷值出现在12月，仅为3870亿元。在7家上市企业中，缩水较为严重的是韵达和百世，较其最高市值分别缩水47%和57%，其余企业也分别较最高市值缩水2~4成。

服务质量明显提升

质量驱动企业重资产化。以上市快递企业公布转运中心数据为例，顺丰、中通、韵达和百世直营比例最高，均超过90%以上。这些企业的服务质量相对较高，根据国家局服务质量监测结果来看，服务质量与重资产化存在正相关关系，顺丰、韵达、中通服务质量稳居行业前四。快递企业加大分拨中心投入力度，申通投资11. 8亿元收购了北京、武汉等17个转运中心，圆通募集资金中2 2亿元用于升级52个转运中心和新建10处转运中心，韵达增发募集资金中2 2亿元用于转运中心建设及自动化升级。特别是申通在上半年收购17个转运中心后，三季度增速重回40%以上，比上半年增速快一倍。

服务质量指标全线改善。国家邮政局将实施“放心消费工程”纳入2018年邮政业7件民生实事，定期对服务质量监测和通报，引导快递企业改善服务质量，维护消费者合法权益。快递业经过前期价格战后，服务质量对企业竞争的重要性上升，快递企业也愈发重视用户的消费体验，快递业服务质量进入快速提升期。预计2018年快递服务公众满意度将提升1分。重点城市间72小时准时率接近80%，同比提高近1.2个百分点。快递服务有效申诉率降至百万分之一，同比改善近百万分之五，改善幅度为历年来最高。满意率、准时率和申诉率全面改善，服务质量大幅提升。

即时配送持续火热

即时配送领域进入资本角逐的时代，据不完全统计，2014年以来即时配送领域投融资规模超过700亿元，2018年继续火热，阿里95亿美元收购饿了么、新达达增资5亿美元、闪送D1轮融资6 0 0 0万美元等投融资异常活跃。即时配送领域主要投资者来自电商平台，包括阿里、京东、腾讯等均在布局。